Pepco Group N.V. podpisał nowe umowy kredytowe o łącznej wartości 770 mln euro z konsorcjum 10 banków partnerskich. Zainteresowanie inwestorów przekroczyło oczekiwania, dzięki czemu Grupa zwiększyła wartość finansowania z pierwotnie planowanych 750 mln euro. Dodatkowo, 30 października spółka zależna PEU (FIN) plc zakończyła subskrypcję obligacji serii 1, emitowanych w ramach programu o łącznej wartości 2 mld zł, umacniając pozycję finansową Grupy na polskim rynku kapitałowym.
Nowe finansowanie obejmuje dwie pożyczki terminowe oraz odnawialną linię kredytową:
- 3-letnią pożyczkę terminową w wysokości 235 mln euro, z terminem zapadalności 5 listopada 2028 r. i marżą 1,55% powyżej EURIBOR,
- 5-letnią pożyczkę terminową w wysokości 235 mln euro, z terminem zapadalności 5 listopada 2030 r. i marżą 1,70% powyżej EURIBOR,
- 5-letnią wielowalutową odnawialną linię kredytową w wysokości 300 mln euro, z możliwością dwukrotnego rocznego przedłużenia i marżą 1,35% powyżej EURIBOR.
Środki z nowych pożyczek zostaną przeznaczone na refinansowanie obecnego zadłużenia Grupy, w tym pożyczki terminowej z zapadalnością w kwietniu 2026 r. (250 mln euro), odnawialnej linii kredytowej z zapadalnością w kwietniu 2027 r. (390 mln euro) oraz pozostałej części 7,25% obligacji zabezpieczonych z terminem wykupu w lipcu 2028 r. (200 mln euro). Odnawialna linia kredytowa pozostanie do dyspozycji Grupy na potrzeby ogólne oraz jako rezerwa płynnościowa.
Organizatorami finansowania były Citibank N.A., London Branch; ING Bank N.V. oraz J.P. Morgan Securities Plc, pełniący rolę koordynatorów. W skład konsorcjum weszły również:
Citi Handlowy, ING Bank Śląski, J.P. Morgan Securities plc, Bank Pekao S.A., PKO Bank Polski, Santander Bank Polska S.A., UniCredit S.p.A., Barclays Bank PLC, KBC Bank NV (London Branch) oraz Raiffeisen Bank International AG.
Zakończenie emisji obligacji PEU (FIN) PLC
Zgodnie z wcześniejszym komunikatem z dnia 30 października 2025 r., Grupa Pepco potwierdziła, że jej w pełni zależna spółka PEU (FIN) plc zakończyła subskrypcję obligacji serii 1 emitowanych w ramach programu o łącznej wartości 2 mld zł.
Obligacje zostały przydzielone i wyemitowane 6 listopada 2025 r. Wpływy z emisji w wysokości 600 mln zł (około 141 mln euro) zostały zamienione na stałe oprocentowanie w euro poprzez transakcje typu cross-currency interest rate swap (CCIRS), co zapewnia stałą stopę 4,50% w euro przez cały okres trwania obligacji.
„Zakończenie naszego podwójnego procesu refinansowania to doskonały wynik dla Grupy. Wzmocni on naszą strukturę kapitałową i zwiększy elastyczność finansową. Sukces ten potwierdza zaufanie do modelu biznesowego i strategii wzrostu Pepco oraz pokazuje silne wsparcie ze strony naszych dotychczasowych banków partnerskich i nowych inwestorów dłużnych w Polsce. Połączone refinansowanie znacząco obniża koszty finansowania Grupy, jednocześnie utrzymując korzystne warunki umowne” – skomentował Willem Eelman, dyrektor finansowy Grupy Pepco.
